Rządowy projekt ustawy o zmianie ustawy o obrocie instrumentami finansowymi oraz niektórych innych ustaw

65
4. Do sposobu tworzenia funduszu, o którym
mowa w ust. 1, oraz do obowiązków uczestni-
ków izby rozliczeniowej stosuje się odpowied-
nio art. 66 i 67. Do rodków funduszu, o któ-
rym mowa w ust. 1, stosuje się odpowiednio
art. 45e.
5. Izba rozliczeniowa może również na podsta-
wie umowy z podmiotem organizującym alter-
natywny system obrotu prowadzić fundusz
zabezpieczający prawidłowe rozliczanie tran-
sakcji w tym obrocie.
Art. 68e. Podmiotowi, który uzyskał zezwolenie Komisji na
prowadzenie rachunków papierów warto cio-
wych, lub który zamierza prowadzić rachunki pa-
pierów warto ciowych na podstawie art. 117
i spełnia wymogi okre lone w regulaminie izby
rozrachunkowej, przysługuje roszczenie o za-
warcie umowy o uczestnictwo w tej izbie rozra-
chunkowej.”;
57) w art. 69:
a) ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„2. Działalno ć maklerska, z zastrzeżeniem art. 16
ust. 3 i art. 70, obejmuje wykonywanie czynno ci
polegających na:
1) przyjmowaniu i przekazywaniu zleceń nabycia
lub zbycia instrumentów finansowych;
2) wykonywaniu zleceń, o których mowa w pkt 1,
na rachunek dającego zlecenie;
3) nabywaniu lub zbywaniu na własny rachunek
instrumentów finansowych;


66
4) zarządzaniu portfelami, w skład których wcho-
dzi jeden lub większa liczba instrumentów fi-
nansowych;
5) doradztwie inwestycyjnym;
6) oferowaniu instrumentów finansowych;
7) wiadczeniu usług w wykonaniu zawartych
umów o subemisje inwestycyjne i usługowe
lub zawieraniu i wykonywaniu innych umów
o podobnym charakterze, jeżeli ich przedmio-
tem są instrumenty finansowe;
8) organizowaniu alternatywnego systemu obro-
tu.”,
b) uchyla się ust. 3,
c) ust. 4 otrzymuje brzmienie:
„4. Działalno cią maklerską jest również wykonywa-
nie przez firmę inwestycyjną czynno ci polegają-
cych na:
1) przechowywaniu lub rejestrowaniu instrumen-
tów finansowych, w tym prowadzeniu rachun-
ków papierów warto ciowych oraz prowadze-
niu rachunków pieniężnych;
2) udzielaniu pożyczek pieniężnych w celu doko-
nania transakcji, której przedmiotem jest jeden
lub większa liczba instrumentów finansowych,
jeżeli transakcja ma być dokonana za po red-
nictwem firmy inwestycyjnej udzielającej po-
życzki;
3)
doradztwie dla przedsiębiorstw w zakresie
struktury kapitałowej, strategii przedsiębior-


67
stwa lub innych zagadnień związanych z taką
strukturą lub strategią;
4) doradztwie i innych usługach w zakresie łą-
czenia, podziału oraz przejmowania przedsię-
biorstw;
5) wymianie walutowej, w przypadku gdy jest to
związane z działalno cią maklerską w zakre-
sie wskazanym w ust. 2;
6) sporządzaniu analiz inwestycyjnych, analiz fi-
nansowych oraz innych rekomendacji o cha-
rakterze ogólnym dotyczących transakcji w za-
kresie instrumentów finansowych;
7) wiadczeniu usług dodatkowych związanych
z subemisją usługową lub inwestycyjną;
8) wykonywaniu czynno ci okre lonych w pkt 1-7
oraz w ust. 2, których przedmiotem są instru-
menty bazowe instrumentów pochodnych,
wskazanych w art. 2 ust. 1 pkt 2 lit. d-f oraz i,
jeżeli czynno ci te pozostają w związku
z działalno cią maklerską.”;
58) art. 70 otrzymuje brzmienie:
„Art. 70. 1. Przepisów niniejszego działu nie stosuje się
do:
1) zakładów ubezpieczeń;
2) podmiotów wykonujących czynno ci okre-
lone w art. 69 ust. 2 wyłącznie na rzecz
podmiotów należących do tej samej grupy
kapitałowej, do której należy podmiot wy-
konujący te czynno ci, z zastrzeżeniem
pkt 9;


68
3) podmiotów prowadzących działalno ć go-
spodarczą inną niż działalno ć maklerska,
wykonujących czynno ci okre lone
w art. 69 ust. 2 w sposób incydentalny
w związku z prowadzoną działalno cią,
o ile działalno ć ta jest regulowana prze-
pisami i o ile przepisy te nie wyłączają
możliwo ci wykonywania tych czynno ci;
4) podmiotów wykonujących wyłącznie czyn-
no ci okre lone w art. 69 ust. 2 pkt 3, o ile
czynno ci te nie są wykonywane w ra-
mach zadań związanych z organizacją
rynku regulowanego ani nie polegają na
nabywaniu lub zbywaniu instrumentów fi-
nansowych w sposób zorganizowany,
częsty i systematyczny poprzez stworze-
nie systemu umożliwiającego zawieranie
transakcji przez podmioty trzecie;
5) członków Europejskiego Systemu Banków
Centralnych i innych krajowych podmiotów
wykonujących podobne funkcje, jak rów-
nież innych podmiotów publicznych powo-
łanych do zarządzania długiem publicz-
nym;
6) funduszy inwestycyjnych oraz towarzystw
funduszy inwestycyjnych w rozumieniu
ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o fundu-
szach inwestycyjnych;
7)

funduszy emerytalnych w rozumieniu
ustawy z dnia 28 sierpnia 1997 r.
o organizacji i funkcjonowaniu funduszy


69
emerytalnych (Dz. U. z 2004 r. Nr 159,
poz. 1667, z późn. zm.));
8) przechowywania aktywów funduszy, o któ-
rych mowa w pkt 6 lub 7, i zarządzania
tymi funduszami;
9)
podmiotów, które prowadzą wyłącznie
działalno ć, okre loną w art. 69 ust. 2, po-
legającą na zarządzaniu funduszem eme-
rytalnym, wykonując czynno ci okre lone
w art. 69 ust. 2 na rzecz podmiotów nale-
żących do tej samej grupy kapitałowej, do
której należy podmiot wykonujący te
czynno ci;
10) podmiotów wykonujących czynno ci okre-
lone w art. 69 ust. 2 pkt 3 w zakresie in-
strumentów finansowych lub wykonują-
cych czynno ci okre lone w art. 69 ust. 2
pkt 1, 2, 4-8 oraz w ust. 4 w zakresie in-
strumentów pochodnych, których instru-
mentem bazowym jest towar lub instru-
mentów wskazanych w art. 2 ust. 1 pkt 2
lit.
i na rzecz klientów korzystających
z usług wiadczonych przez te podmioty
w ramach podstawowej działalno ci go-
spodarczej tych podmiotów, która nie jest
działalno cią maklerską, o ile czynno ci te
mają charakter dodatkowy w stosunku do
głównego przedmiotu działalno ci tych
podmiotów; przy czym przedmiot działal-
no ci tych podmiotów jest ustalany na
podstawie przedmiotu działalno ci grupy
kapitałowej, do której te podmioty należą;